澳[新京ww6692 am_海亮股份收购全球铜加工行业领袖级企业—KME集团旗下铜合金棒和铜管业务

浙江海亮股份有限公司（以下全称海亮股份或公司）于2019年1月28日与KMEGermanyGmbHCo.KG（以下全称KME）签订了《股权资产出售协议》，并购其持有人的坐落于德国、法国、意大利的三个铜合金棒生产工厂，以及坐落于德国、西班牙的两个铜管生产工厂。KME公司是世界上zui大的铜及铜合金产品制造商之一，是全球铜加工行业领袖级企业，在全球铜及铜合金加工材市场享有较好的口碑，公司此次并购KME公司旗下全部的铜合金棒业务和部分铜管业务。本次并购的背景和目的（一）更佳更慢地输入海亮股份的管理和技术，大大提高公司盈利能力公司坚决务实的经营理念，增强全面风险管控，享有领先的精细化与成本管理能力，在技术创新、降本增效方面成果明显，各项关键经营、财务指标领先全球同行，为全球铜加工行业的标杆企业。2013年2018年，公司销量、销售收入与归属于母公司净利润填充增长率分别超过了26.67%、25.31%和26.08%，增幅相比之下多达全球铜管市场消费量增幅（根据IWCC获取的数据，2013年2018年全球铜管市场消费量填充快速增长3.09%）。

近几年，公司收购了JMF、诺尔约和成都贝德等同行，大大向标的公司输入精细化管理和制取技术，构建销量与盈利能力快速增长。以收购全球连铸连轧生产工艺鼻祖欧洲诺尔约辖下三个工厂为事例，公司通过管理融合与对其生产线的技改升级等措施，使其的生产效率和经营效益获得大幅度提高，2018年该三个工厂构建销量7.89万吨，较结算前年度快速增长62.22%；构建净利润9202.23万元，较结算前年度快速增长88.83%，取得了可观的报酬。

本次收购已完成后，公司与收购标的可实现技术上的分享，减缓精细化管理经验输入步伐，大大提高收购标的运营效率，较慢提高公司的盈利能力。（二）可以充分利用KME的品牌影响力，较慢提高公司市场占有率欧洲是全球最重要且非常成熟期的铜加工材生产区域与消费市场，铜加工材在欧洲具有十分普遍的应用于，特别是在高端设备、精密仪器等行业具有较小的需求量，如航空航天、汽车、机械装备、电气电子等领域。

KME集团为全球铜加工行业领袖级企业，具备较好的生产、经营与盈利能力，标的资产涵括德国、意大利、法国、西班牙等国家的铜管、铜棒工厂，主要客户集中于在意大利、德国及法国等欧洲主要国家，在欧洲高档铜合金棒市场中占有主导地位，市场占有率大约为17%。本次并购已完成后，公司可提供高档铜合金棒生产技术，守住欧洲高档铜合金棒市场，并利用KME的品牌扩展欧洲高端市场，较慢提高市场占有率。此次并购对公司影响（一）协同效应较慢提高公司盈利能力虽然中国已沦为世界zui大的铜加工材生产国，但每年仍须要进口大量高端铜加工材，尤其是高端铜合金材，还包括铜合金棒材。

公司此次并购全球领先的高端铜合金棒材生产企业，将使公司在现有铜合金材加工技术能力的基础上，更进一步较慢提高公司在高端铜合金产品技术研发与生产能力，空缺国内部分高端铜合金加工材的市场遗缺。此次收购后，公司将全面有效地统合目标业务，通过输入公司先进设备的铜加工企业经营模式与精细化管理经验，较慢提高目标业务的运营效率，以实现目标业务业绩大幅度提高。（二）不利于公司生产能力、销量较慢减少目前，公司目前享有浙江、上海、安徽、广东、重庆、成都、越南、泰国等生产基地，并已筹设美国生产基地。

同时在东南亚、中东和美国等地成立销售公司和办事处，公司全球化进程全面前进。本次并购已完成后，公司在国内、东南亚、美国、欧洲等全球主要市场都享有生产基地，产业布局更为合理，生产能力较慢减少。公司还将更进一步统合全球生产资源和销售资源，更进一步优化资源配置，提升经营效率，减缓公司全球化进程。（三）不利于非常丰富公司核心竞争力产品公司此次并购标的为无可争议的欧洲铜棒生产市场领导者，铜合金棒生产能力28万吨，享有全面的产品组合和优良的品牌信誉，在欧洲高端铜合金棒材应用领域，如航空航天、汽车、机械装备、电气电子等领域具有普遍地客户群体。

此次收购将使公司在已沦为全球铜管行业龙头企业的基础上，较慢茁壮为全球铜棒行业的龙头企业。公司未来将在领军全球铜管行业外，有力地拓展并引导全球铜棒行业发展，为公司今后的发展获取了更加辽阔的市场空间。同时，公司此次并购标的不含一家德国铜管工厂，公司将以此为契机深度扩展欧洲铜管市场，较慢提升公司铜管在欧洲的市场占有率。

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